Có một vấn đề rất quan trọng mà hầu hết tất cả ngân hàng đều quan tâm đó là vấn đề thanh khoản. Khi xuất hiện những rủi ro thanh khoản khiến ngân hàng nào cũng nao núng. Là một nhân viên ngân hàng, bạn đang muốn tìm hiểu về thanh khoản và những rủi ro thanh khoản thì hãy tham khảo ngay bài viết bên dưới đây nhé.
Mục lục
Thanh khoản là gì? – rủi ro thanh khoản
Thanh khoản hay còn gọi là Liquidity, một định nghĩa trong lĩnh vực tài chủ đạo chỉ cấp độ lưu động của một sản phẩm hay tài sản bất kì sẽ được mua vào hoặc bán ra trên thị trường mà trong đó giá thị trường không bị tác động nhiều.
Hay nói dễ hiểu, thanh khoản là khả năng chuyển đổi thành tiền mặt từ một sản phẩm hay tài sản nào đấy.
Ý nghĩa của thanh khoản
Thanh khoản đem lại rất nhiều ý nghĩa như:
- Mang đến sự linh hoạt và an toàn của một tài sản hay thị trường.
- Tài sản ngắn hạn hay lưu động sẽ có tính thanh khoản cao khi giá ít biến động trên thị trường.
- Thị trường hoạt động càng năng động và hiệu quả thì tính thanh khoản sẽ càng cao.
Xem thêm Rủi ro tài chính là gì? Phân tích rủi ro tài chính của doanh nghiệp hiện nay
Xếp loại các tài sản theo tính thanh khoản
Trong tài chính kế toán, các tài sản ngắn hạn hoặc lưu động được bố trí theo từ cao đến thấp theo tính thanh khoản như sau:
- Tiền mặt.
- Đầu tư ngắn hạn.
- Khoản phải thu.
- Ứng trước ngắn hạn.
- Hàng tồn kho.
Tiền mặt có tính thanh khoản cao nhất bởi vì luôn được dùng trực tiếp để thanh toán, lưu thông hay tích trữ.
Riêng hàng tồn kho có tính thanh khoản thấp nhất bởi đã phải trải qua giai đoạn cung cấp và tiêu thụ, sau đó mới chuyển thành khoản phải thu, một thời gian mới được chuyển thành tiền mặt.
Thanh khoản chứng khoán
Tính thanh khoản chứng khoán là khả năng chuyển đổi từ tiền mặt thành chứng khoán và trái lại.
Chứng khoán có tính thanh khoản cao là những chứng khoán đã có sẵn trong thị trường, nên việc mua đi bán lại giản đơn, giá cả tương đối ổn định theo thời gian, có khả năng cao để tái tạo nguồn vốn đã đầu tư ban đầu.
Tính thanh khoản của chứng khoán cho phép nhà đầu tư/người mua chứng khoán có thể chuyển đổi thành tiền mặt nhanh khi không thể thiếu. Việc làm này khiến thị trường chứng khoán càng trở nên hấp dẫn với nhà đầu tư. Tính thanh khoản của chứng khoán càng cao chứng tỏ thị trường càng năng động
Xem thêm Quy trình quản lý tài chính trong doanh nghiệp
Nguy cơ trong thanh khoản chứng khoán – rủi ro thanh khoản
Các người đầu tư và ngân hàng không chỉ chú ý tới tính thanh khoản chứng khoán mà còn cân nhắc khả năng bán lại chúng để thu hồi vốn. Khi khó tìm được người mua hoặc phải bán giá thấp hơn, tức là chứng khoán đó có thể hồi phục kém. Lúc này người đầu tư hoặc ngân hàng sẽ phải chịu tổn thất tài chủ đạo.
Thực tế nếu một nhà đầu tư nắm trong tay cực kì nhiều chứng khoán tuy nhiên không thể bán ra được, chỉ biết chịu thua lỗ từng ngày thì đây là rủi ro thanh khoản trong đầu tư chứng khoán.
Yếu tố tác động đến tính thanh khoản chứng khoán
Yếu tố thứ nhất, những con số tài chủ đạo sẽ phản ánh tính hình công việc sản xuất – kinh doanh có ổn định và tăng trưởng hay không. Doanh nghiệp lớn đáng tin cậy, làm ăn tốt sẽ có tính thanh khoản cao và ngược lại, tình hình bán hàng xấu, tính thanh khoản cũng thấp.
Yếu tố thứ hai, mọi công việc sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp đều tuân theo và chịu tác động từ chủ đạo sách – quy định của Nhà nước và các cơ quan quản lý. vì thế, tính thanh khoản cũng chịu sự tác động này.
Yếu tố thứ ba ảnh hưởng đến tính thanh khoản chứng khoán trong nước là đối với các người đầu tư nước ngoài: Pháp luật nước ta quy định chỉ cho phép người đầu tư nước ngoài được mua 30% cổ phiếu của ngân hàng thương mại cổ phần đã niêm yết, được mua 49% cổ phiếu của doanh nghiệp bán hàng ngành nghề khác đã niêm yết. Điều này khiến giới đầu tư nước ngoài không được phép mua hết cổ phiếu họ đang hướng đến có thể buộc cần chọn loại phù hợp nhất. Thế nên cơ hội cho công ty trong nước tiếp cận giới đầu tư nước ngoài bị tránh hơn.
Yếu tố cuối thứ tư là tâm lý của các nhà đầu tư. Việc mua bán trên thị trường tùy thuộc nhiều vào thời điểm và mong muốn của người đầu tư. Khi thị trường đang khởi sắc thì người đầu tư cũng hứng thú chi tiền mua bán hơn. Khi thị trường đang giảm điểm, nhà đầu tư sẽ có tâm lý hoang mang, dè dặt và cẩn trọng hơn.
Khuyến cáo nhằm làm giảm rủi ro
Các sản phẩm như vàng, bất động sản hay bảo hiểm… Trên thị trường đều có sự kết nối liên thông với nhau. Khi thị trường biến động đều sẽ ảnh hưởng tất cả các mặt tới thị trường chứng khoán, gây có thể rủi ro thanh khoản.
Thế nên khi lựa chọn chứng khoán để đầu tư, tổ chức tài chính hay các nhà đầu tư có thể cân nhắc đến khả năng bán lại để bảo toàn nguồn vốn đầu tư ban đầu. đây là bí quyết để làm giảm rủi ro chứng khoán, ngăn chặn năng lực không bán lại được, hoặc bị mất giá khi bán.
Kết luận: Để tránh nguy cơ thanh khoản chứng khoán, các người đầu tư có thể tìm cách sắp xếp nguồn vốn thích hợp.
Xem thêm Kinh nghiệm đọc báo cáo tài chính và phân tích hoạt động kinh doanh
Chứng khoán có tính thanh khoản
Tính thanh khoản chứng khoán là khả năng chuyển đổi từ tiền mặt thành chứng khoán và ngược lại. Chứng khoán có tính thanh khoản cao là những chứng khoán đã có sẵn trong thị trường, có thể việc mua đi bán lại dễ dàng, giá cả tương đối ổn định theo thời gian, có thể cao để phục hồi nguồn vốn đã đầu tư ban đầu.
Tính thanh khoản của chứng khoán cho phép người đầu tư có thể chuyển đổi thành tiền mặt nhanh khi không thể thiếu. Việc làm này khiến thị trường chứng khoán càng trở nên hấp dẫn. Tính thanh khoản của chứng khoán càng cao chứng tỏ thị trường càng năng động.
Trên đây là những rủi ro thanh khoản, bên cạnh đó winerp.vn còn tổng hợp những dấu hiệu nhận biết rủi ro. Hy vọng những thông tin trên sẽ hữu ích với tất cả mọi người. Cảm ơn mọi người đã theo dõi bài viết.
Hồng Quyên – Tổng hợp
Tham khảo ( thebank.vn, dautu.vndirect.com.vn,… )
